Latar Belakang Masalah

Menurut Undang – undang No. 17 Tahun 2012 Koperasi adalah badan hukum yang didirikan oleh orang perseorangan atau badan hukum Koperasi, dengan pemisahan kekayaan para anggotanya sebagai modal untuk menjalankan usaha, yang memenuhi aspirasi dan kebutuhan bersama di bidang ekonomi, sosial, dan budaya sesuai dengan nilai dan prinsip koperasi. Dalam menyalurkan dananya, koperasi memberikan pinjaman kepada anggotanya untuk membiayai usaha para anggota. Namun dalam pemberian pinjaman terdapat sebuah resiko. Resiko atas pemberian pinjaman yaitu terjadi ketidakpastian atau kegagalan peminjam untuk memenuhi kewajibannya. Banyak terjadi kasus terhambatnya pengembalian pinjaman seperti penunggakan bahkan kemacetan pembayaran angsuran pinjaman. Berikut rasio pinjaman macet yang terjadi pada koperasi simpan pinjam dan koperasi serba usaha di Kecamatan Candi selama tahun 2019.

Berdasarkan data tabel 1, semakin rendah rasio pinjaman macet artinya semakin baik tingkat pengembalian pinjaman, begitupula sebaliknya semakin tinggi rasio pinjaman macet maka tingkat pengembalian pinjaman semakin buruk. Banyaknya kasus pengembalian pinjaman bermasalah ini tentunya dipengaruhi faktor-faktor tertentu dari sisi nasabah (peminjam). Hal tersebut menyebabkan perlunya penelitian untuk mengetahui sebab-sebab tidak lancarnya pengembalian pinjaman. Untuk miminimalisir resiko dalam pengembalian pinjaman koperasi maka perlu menganalisa karakteristik peminjam, besar pinjaman, pendapatan usaha serta pengalaman usahanya.

Karakteristik peminjam merupakan keseluruhan kelakuan dan kemampuan yang ada pada individu sebagai hasil dari pembawaan lingkungannya. Apabila karakteristik peminjam tidak baik seperti adanya debitur yang tidak jujur, awal tujuan meminjam dana untuk modal usaha, ternyata dana tersebut digunakan untuk memenuhi kebutuhan pribadinya, hal tersebut dapat menghambat pengembalian pinjaman [1].

Besarnya pinjaman adalah realisasi pinjaman yang diterima nasabah (dalam satuan ribuan) [2]. Besarnya jumlah pinjaman yang diberikan kepada pengusaha kecil yang menjadi mitra binaan maka akan meningkatkan produktifitas usaha yang dijalankannya [3]. Akan tetapi tidak semua debitur menggunakan pinjaman yang diterimanya untuk kegiatan yang bersifat produktif. Banyak debitur yang menyalahgunakan pinjaman yang mereka terima untuk kegiatan yang bersifat konsumtif, terlebih lagi apabila debitur tersebut terbentur dengan masalah kesulitan keuangan.

Pendapatan Usaha merupakan bentuk dari hasil usaha debitur yang dapat mempengaruhi pengembalian pinjaman [4]. Pendapatan akan mengukur seberapa besar kemampuan debitur dalam memenuhi kewajibannya terhadap koperasi. Hasil penelitian [5] menyatakan semakin tinggi pendapatan yang diperoleh maka semakin tinggi peluang dan kecenderungan debitur untuk mengembalikan pinjaman dengan lancar. Sehingga dapat dikatakan bahwa pendapatan usaha berpengaruh positif terhadap pengembalian pinjaman. Namun berbeda dengan penelitian yang dilakukan oleh [6] yang menyatakan bahwa pendapatan usaha tidak mempengaruhi pengembalian pinjaman.

Pengalaman Usaha adalah lamanya dan banyaknya debitur telah menjalankan usahanya [7]. Semakin lama debitur menjalankan usaha maka pemahaman dan keterampilan seorang debitur akan terasah dalam menghadapi gejolak dunia usaha, sehingga tidak akan terjadi masalah dalam mengembalikan pinjaman. Maka dari itu, semakin lama pengalaman usaha debitur maka potensi debitur mengembalikan pinjaman secara lancar juga akan semakin meningkat. Namun hasil penelitian yang dilakukan oleh [7], [4] menyatakan bahwa pengalaman usaha tidak berpengaruh terhadap pengembalian pinjaman.

Hubungan Antar Variabel

Hubungan Antara Karakteristik Peminjam dan Pengembalian Pinjaman

Karakteristik merupakan sifat atau watak seseorang. Pihak koperasi harus memahami karakter calon peminjam apakah peminjam adalah orang yang dapat dipercaya atau tidak. Apabila nasabah mempunyai karakter yang baik maka kemungkinan untuk mengembalikan pinjaman baik dan kecil kemungkinan terjadi pinjaman yang macet. Hubungan ini juga diperkuat dengan penelitian yang dilakukan oleh [8] , [9] dan [10] hasil penelitiannya menunjukkan bahwa karakter nasabah berpengaruh signifikan positif terhadap pengembalian pinjaman.

Hubungan Antara Besar Pinjaman dan Pengembalian Pinjaman

Besar pinjaman merupakan besarnya realisasi pinjaman yang diberikan oleh koperasi kepada nasabah. Besar pinjaman yang diterima oleh nasabah akan digunakan untuk meningkatkan produktivitas usahanya, semakin besar jumlah pinjaman yang diterima nasabah maka tingkat produktivitas usaha dari nasabah tersebut semakin meningkat kemudian akan meningkatkan kelancaran pengembalian pijaman koperasi. Hubungan ini juga diperkuat dengan penelitian yang dilakukan oleh [3], [5], [11] dapat disimpulkan bahwa besar pinjaman memiliki pengaruh signifikan positif terhadap tingkat kelancaran pengembalian pinjaman.

Hubungan Antara Pendapatan Usaha dan Pengembalian pinjaman

Pendapatan usaha adalah keseluruhan penghasilan yang didapatkan oleh debitur di dalam menjalani usahanya, yang dihitung rata-rata perminggu, perbulan maupun pertahun. Pendapatan usaha digunakan debitur untuk memenuhi kebutuhannya, kebutuhan debitur pasti bermacam-macam dan beragam sehingga debitur memerlukan pendapatan dalam jumlah besar untuk bisa memenuhi kebutuhannya, dan untuk mengelola usahanya. Pendapatan usaha yang semakin tinggi dari usaha yang dijalankan maka kapabilitas dalam mengelola usaha semakin baik dan kemampuan membayar angsuran dan beban bunga semakin tinggi sehingga peluang pengembalian pinjaman secara lancar juga semakin besar [12]. Hubungan ini juga diperkuat dengan penelitian yang dilakukan oleh [13], [4], [14] yang menyatakan bahwa pendapatan usaha berpengaruh positif terhadap kelancaran pengembalian pinjaman.

Hubungan Antara Pengalaman Usaha dan Pengembalian Pinjaman

Menurut [15], Pengalaman usaha merupakan waktu yang dihabiskan oleh pelaku usaha untuk menjalani usahanya dan menjalani pengalaman yang diperoleh selama menjalankan usahanya. Pengalaman akan mempengaruh keterampilan dalam menjalankan tugas juga membuat pekerjaan menjadi lebih efisien. Dengan pengalaman, seseorang dapat mendeteksi kesalahan, memahami kesalahan dan mencari penyebab munculnya kesalahan tersebut. Sehingga untuk memilih akan mengambil pinjaman pun, akan dipertimbangkan dengan matang. Maka dari itu, pengalaman usaha yang semakin lama dan banyak meningkatkan kemampuan debitur dalam membayar pinjaman akan semakin tinggi. Hubungan antara pengalaman usaha dan pengembalian pinjaman diperkuat dengan hasil penelitan yang dilakukan oleh [16], [15], [17] yang menyatakan bahwa pengalaman usaha berpengaruh positif dan signifikan dalam kelancaran pengembalian pinjaman.

Rancangan Penelitian

Rancangan dalam penelitian ini adalah rancangan explanatory research, yang menjelaskan hubungan sebab akibat antar variabel melalui pengujian hipotesis.

Populasi dan Sampel

Populasi dalam penelitian ini adalah Koperasi di Kec. Candi, Kab. Sidoarjo yang telah teraftar di ODS (Online Data Sistem) Kementrian Koperasi dan Usaha Kecil dan Menengah Republik Indonesia (nik.depkop.go.id). Jumlah populasi yang digunakan sebanyak 15.742 anggota koperasi.

Teknik sampel penilitian ini menggunakan purposive sampling. Adapun kriteria sampel yang digunakan sebagia berikut :

Berdasarkan kriteria purposive sampling, maka diperoleh sebanyak 150 sampling yang memenuhi kriteria.

Jenis dan Sumber Data

Teknik Pengumpulan Data

Teknik pengumpulan data dalam penelitian ini menggunakan kuisoner.

Teknik Analisis

Statistik Deskriptif

Statistik deskriptif adalah statistik yang digunakan untuk menganalisa data dengan cara mendeskripsikan atau menggambarkan data yang telah terkumpul sebagaimana adanya tanpa bermaksud membuat kesimpulan yang berlaku umum atau generalisasi [22].

Pengujian Kualitas Data

Uji Validias

Uji validitas digunakan untuk mengukur sah atau tidaknya suatu kuesioner. Data dapat dikatakan valid apabila “Loading Factor” atau “Standardized Loading Estimate” > 0,05 [23].

Uji Reliabilitas

Suatu kuesioner dikatakan reliable atau handal jika jawaban seseorang terhadap pernyataan adalah konsisten atau stabil dari waku ke waktu. Jika nilai Construct Reliability > 0,70 maka variable tersebut dikatakan reliable [23].

Uji Normalitas

Uji normalitas bertujuan untuk menguji apakah dalam residual dari model regresi yang dibuat berdistribusi normal ataukah tidak [23]. Sebuah data dikatakan normal jika nilai critical ratio < 2,58, sebaliknya jika nilai critical ratio > 2,58 maka data tersebut berdistribusi tidak normal.

Uji Outliners

Outlier adalah observasi atau data yang memiliki karakteristik unit yang terlihat sangat berbeda jauh dari observasi-observasi lain yang muncul dalam bentuk nilai ekstrim baik untuk sebuah variabel tunggal atau variabel kombinasi. Kriteria yang digunakan pada tingkat p < 0,001. Dengan bantuan program excel (CHIINV) jarak tersebut dievaluasi dengan menggunakan X² pada derajat bebas (degree of freedom/df) sebesar jumlah indikator yang digunakan dalam penelitian. Jika ada data yang mempunyai nilai > batas outliers, maka data tersebut harus dikeluarkan dari model penelitian.

Uji Multikolinieritas

Uji ini dilakukan untuk melihat gejala multikolinieritas atau singularitas dalam kombinasi-kombinasi variabel pada model penelitian. Jika koefisien korelasi antar variabel independen > 0,9 maka model dalam penelitian ini tidak memenuhi asumsi multikolinieritas [23].

Menilai Kriteria Goodness of Fit

Model dapat dikatakan fit apabila memenuhi kriteria sebagai berikut :

Statistik Deskriptif

Analisis deskriptif adalah salah satu dari bagian statistik yang digunakan. Skala distribusi kriteria pendapat adalah sebagai berikut:

Interval = (Nilai Maksimal – Nilai Minimal) / (Jumlah Kelas)

Interval = (5-1) / 5 = 0.8

Sangat Rendah: 1.00 – 1.8

Rendah: 1.81 – 2.6

Cukup: 2.61 – 3.4

Tinggi: 3.41 – 4.2

Sangat Tinggi: 4.21 – 5

Pengujian Kualitas Data

Uji Validitas

Berdasarkan hasil analisis yang disajikan tabel 6 di atas seluruh indikator menunjukkan hasil yang baik dengan “Loading Factor” atau “Standardized Loading Estimate” > 0,05 sesuai dengan standart yang dikemukakan oleh [23]. Maka kelima indikator tersebut sudah memenuhi validitas dan indikator tersebut dapat dipakai untuk analisis selanjutnya.

Uji Realibilitas

Berdasarkan tabel 7 nilai Construct Realiability dari uji realibilitas menunjukkan bahwa secara keseluruhan variabel dikatakan reliabel karena telah memenuhi persyaratan yang disyaratkan oleh [23] yaitu nilai Construct Realiability > 0,70. Dengan demikian penelitian ini dapat dilanjutkan untuk analisis selanjutnya.

Uji Asumsi SEM

Analisis Model Struktural

Gambar 1

Analisis Full Model Awal

Berdasarkan gambar 1 di atas dapat terlihat bahwa nilai uji kelayakan model (RMSEA, GFI, AGFI, CMIN/DF, TLI, dan CFI) belum menunjukkan model yang fit. Sehingga perlu melakukan modifikasi indek pada output AMOS. Berikut diagram jalur full model yang telah dimodifikasi dengan mengeilminasi indikator KP1, KP2, PDU 3, PDU 5, PGU4, PGU 5, PP 1 dan PP 5.

Gambar 2

Analisis Full Model Modifikasi

Setelah melakukan modifikasi,model tersebut sudah dapat dikatakan fit karna hasil dari RMSEA, GFI, CMIN/DF, TLI, dan CFI sesuai dengan kriteria Goodness of Fit Indexs menurut Ghozali (2017).

Uji Normalitas

Berdasarkan tabel 8 terlihat bahwa terdapat nilai c.r. Skewness yang berada diluar rentang ± 2,58. Hal tersebut dapat disimpulkan bahwa secara univariate normalitas data tidak baik. Pada uji multivariate juga menunjukkan nilai c.r. 15.602, dimana angka ini dikategorikan data tidak berdistribusi normal secara multivariate. Dengan demikian data belum memenuhi syarat untuk uji normalitas. Selanjutnya untuk menguji model yang tidak normal masih dapat diterima maka dilakukan uji bootstrapping [23].

B ollen-Stine Bootstrap

Sumber : Output Data AMOS 24, 2021

Berdasarkan hasil bootstrappingmenunjukkan nilai P = 0,199 artinya nilai ini sesuai dengan yang dipersyaratkan yaitu P > 0,05. Sehingga penelitian ini masih layak untuk digunakan dan dapat dilakukan analisis selanjutnya.

Uji Outliers

Berdasarkan nilai chi-square dengan derajat bebas 16 (jumlah indikator variabel) pada tingkat signifikansi 0,001, dengan bantuan program excel =CHIINV(0,001;16) hasilnya yaitu 39,252. Dan hasil uji pengolahan data outliers secara multivariate sebagai berikut :

Berdasarkan tabel 9,maka nilai Mahalanobis yang melebihi atau 39,252 mengidentifikasikan adanya data multivariate outliers. Dengan demikian akan dilakukan pengujian ulang karna terdapat multivariate outliers yang terlihat pada observasi (69, 129, 9, 59, 61, 121). Maka 6 responden tersebut harus dikeluarkan.

Berdasarkan tabel 10 di atas terlihat nilai tertinggi terletak pada observasi ke 58 sebesar 36,825 yang nilainya dibawah 39,252. Maka dapat disimpulkan tidak terdapat adanya multivariate outliers dari data yang digunakan dalam penelitian ini, sehingga jumlah responden yang dapat digunakan untuk analisis sebanyak 144 data.

Uji Multikolinieritas

Berdasarkan tabel 11 diatas, tidak terdapat angka yang melebihi 0,9, maka pengujian selanjutnya dapat dilakukan.

Evaluasi Kriteria Goodness of Fit

Berdasarkan tabel 12 diatas hasil dari Chi-square yaitu 132,564 yang artinya belum memenuhi persyaratan yang disyaratkan. Akan tetapi nilai dapat diterima marginal dan dapat melakukan analisis selanjutnya dengan melihat nilai RMSEA, GFI, CMIN/DF, TLI, dan CFI yang sudah memenuhi kriteria baik. Maka dapat dilakukan analisis selanjutnya. Berdasarkan hasil tersebut dapat dijelaskan bahwa hasil keseluhan memenuhi kriteria fit.

Uji Hipotesis

1. Pengaruh karakteristik peminjam terhadap pengembalian pinjaman

H₀ = karakteristik peminjam tidak berpengaruh secara signifikan terhadap pengembalian pinjaman.

H₁ = karakteristik peminjam berpengaruh secara signifikan terhadap pengembalian pinjaman.

Berdasarkan tabel 13 hasil uji hipotesis KP terhadap PP diperoleh P sebesar 0,000. Hal ini menunjukkan bahwa 0,000 < 0,05. Dengan demikian H₀ ditolak dan H₁ diterima, artinya karakteristik peminjam berpengaruh secara signifikan terhadap pengembalian pinjaman koperasi.

2. Pengaruh besarnya pinjaman tehadap pengembalian pinjaman

H₀ = besarnya pinjaman tidak berpengaruh secara signifikan terhadap pengembalian pinjaman.

H₂ = besarnya pinjaman berpengaruh secara signifikan terhadap pengembalian pinjaman.

Berdasarkan tabel 13 hasil uji hipotesis BP terhadap PP diperoleh P sebesar 0,032. Hal ini menunjukkan bahwa 0,032 < 0,05. Dengan demikian H₀ ditolak dan H₁ diterima, artinya besarnya pinjaman berpengaruh secara signifikan terhadap pengembalian pinjaman koperasi.

3. Pengaruh pendapatan usaha terhadap pengembalian pinjaman

H₀ = pendapatan usahatidak berpengaruh secara signifikan terhadap pengembalian pinjaman.

H₃ = pendapatan usahaberpengaruh secara signifikan terhadap pengembalian pinjaman.

Berdasarkan tabel 13 hasil uji hipotesis PDU terhadap PP diperoleh P sebesar 0,014. Hal ini menunjukkan bahwa 0,014 < 0,05. Dengan demikian H₀ ditolak dan H₁ diterima, artinya pendapatan usaha berpengaruh secara signifikan terhadap pengembalian pinjaman koperasi.

4. Pengaruh pengalaman usaha terhadap pengembalian pinjaman

H₀ = pengalaman usahatidak berpengaruh secara signifikan terhadap pengembalian pinjaman.

H₄ = pengalaman usahaberpengaruh secara signifikan terhadap pengembalian pinjaman.

Berdasarkan tabel 13 hasil uji hipotesis PGU terhadap PP diperoleh P sebesar 0,011. Hal ini menunjukkan bahwa 0,011 < 0,05. Dengan demikian H₀ ditolak dan H₁ diterima, artinya pengalaman usaha berpengaruh secara signifikan terhadap pengembalian pinjaman koperasi.

Pembahasan

1. Hipotesis Pertama : Karakteristik Peminjam Berpengaruh Secara Signifikan Terhadap Pengembalian Pinjaman

Hasil analisis data menunjukkan bahwa karakteristik peminjam berpengaruh secara signifikan dan positif terhadap pengembalian pinjaman koperasi. Dapat dilihat dari tabel 13 bahwa nilai probabilitas 0,000 < 0,05 yang artinya H₁ diterima dan H₀ ditolak.

Pada penelitian ini sejalan dengan penelitian yang dilakukan oleh [8] dan [10] yang menyatakan karakteristik peminjam berpengaruh secara signifikan terhadap pengembalian pinjaman. Tetapi hasil penelitian ini tidak sejalan dengan [24], [25] yang menyatakan bahwa karakteristik peminjam tidak berpengaruh terhadap pengembalian pinjaman.

Dengan demikian dapat dinyatakan bahwa semakin baik karakteristik peminjam maka tingkat kelancaran pengembalian pinjaman koperasi akan semakin baik. Begitupula sebaliknya semakin buruk karakteristik peminjam maka tingkat kelancaran pengembalian pinjaman koperasi akan terhambat atau macet. Maka untuk meminimalisir resiko pengembalian pinjaman, koperasi perlu menganalisis karakteristik peminjam yang meliputi beberapa aspek yaitu kebutuhan, pengharapan dan kepercayaan.

2. Hipotesis Kedua : Besarnya Pinjaman Berpengaruh Secara Signifikan Terhadap Pengembalian Pinjaman

Hasil analisis data menunjukkan bahwa besarnya pinjaman berpengaruh secara signifikan dan positif terhadap pengembalian pinjaman koperasi. Dapat dilihat dari tabel 13 bahwa nilai probabilitas 0,032 < 0,05 yang artinya H₂ diterima dan H₀ ditolak.

Pada penelitian ini sejalan dengan penelitian yang dilakukan oleh [26], [2] yang menyatakan bahwa besar pinjaman memiliki pengaruh signifikan terhadap tingkat kelancaran pengembalian pinjaman. Tetapi hasil penelitian ini tidak sejalan dengan [27] yang menyatakan besar pinjaman tidak berpengaruh terhadap pengembalian pinjaman.

Dengan demikian dapat dinyatakan bahwa semakin besar pinjaman yang terima oleh nasabah maka tingkat kelancaran pengembalian pinjaman koperasi akan semakin baik. Karna besarnya pinjaman dapat digunakan nasabah untuk mengembangkan produktifitas dalam menjalankan usahanya. Dengan meningkatnya produktifitas tersebut maka akan meningkatkan pendapatan nasabah dan akan meningkatkan kelancaran pengebalian pinjaman.

3. Hipotesis Ketiga : Pendapatan Usaha Berpengaruh Secara Signifikan Terhadap Pengembalian Pinjaman

Hasil analisis data menunjukkan bahwa pendapatan usaha berpengaruh secara signifikan dan positif terhadap pengembalian pinjaman koperasi. Dapat dilihat dari tabel 13 bahwa nilai probabilitas 0,014 < 0,05 yang artinya H₃ diterima dan H₀ ditolak.

Pada penelitian ini memiliki kesamaan dengan penelitian yang dilakukan oleh [2], [4], [5] yang menyatakan bahwa semakin tinggi pendapatan usaha maka tingkat kelancaran pengembalian kredit semakin baik. Tetapi hasil penelitian ini tidak sejalan dengan [28] [6] yang menyatakan bahwa pendapatan usaha tidak berpengaruh terhadap pengembalian pinjaman.

Dengan demikian apabila target pendapatan nasabah atas perolehan pendapatan sudah tercapai, maka nasabah dapat mengalokasikan sebagian pendapatannya untuk mengembalikan pinjaman koperasi. Semakin tinggi pendapatan usaha maka kemampuan nasabah untuk mengembalikan pinjaman semakin tinggi.

4. Hipotesis Keempat : Pengalaman Usaha Berpengaruh Secara Signifikan Terhadap Pengembalian Pinjaman

Hasil analisis data menunjukkan bahwa pengalaman usaha berpengaruh secara signifikan dan positif terhadap pengembalian pinjaman koperasi. Dapat dilihat dari tabel 13 bahwa nilai probabilitas 0,011 < 0,05 yang artinya H₄ diterima dan H₀ ditolak.

Pada penelitian ini sejalan dengan penelitian yang dilakukan oleh [16], [29], [30] yang menyatakan bahwa pengalaman usaha berpengaruh positif dan signifikan dalam kelancaran pengembalian pinjaman. Tetapi hasil penelitian ini tidak sejalan dengan [4] yang menyatakan bahwa pengalaman usaha tidak berpengaruh terhadap pengembalian pinjaman.

Dengan adanya pengalaman sebelum memulai usaha, nasabah memiliki ilmu dan pengetahuan dalam mengelola usahanya, dan apabila nasabah telah mengalami siklus lamanya usaha yang berjalan, maka nasabah dapat memiliki kemampuan dalam menghasilkan pendapatan yang lebih untuk mengembalikan pinjaman koperasi. Dengan demikian dapat dinyatakan bahwa semakin banyak nasabah yang memiliki pengalaman usaha maka tingat kelancaran pengembalian pinjaman akan semakin baik.

Berdasarkan analisis data yang telah dilakukan, diperoleh hasil pengujian secara statistik yang menunjukkan bahwa variabel karakteristik peminjam, besarnya pinjaman, pendapatan usaha dan pengalaman usaha terhadap pengembalian pinjaman koperasi adalah sebagai berikut :